Et ’formuegenerationsskifte’ er betegnelsen for en særlig form for generationsskifte: Når fokus er at flytte en formue fra én formuesfære til en anden.

Når det alene er formuen, der flyttes, betyder det også, at driften af f.eks. en underliggende virksomhed ikke berøres og ikke flyttes fra den ældre generation til den yngre generation. Det kan f.eks. være, fordi den yngre generation på ingen måde er eller skal være involveret i driften af virksomheden. Den formue, der imidlertid er oparbejdet og er til stede i virksomheden, er det, som flyttes fra én formuesfære til en anden ved et formuegenerationsskifte. Både den oparbejdede værdi og den fremtidige indtjeningskilde flyttes oftest ved transaktionen.

Hvor meget skal generationsskiftes?

En oparbejdet formue har en vis størrelse. Hvor stor en andel af denne oparbejdede formue har den ældre generation lyst til/mulighed for mv. at overlade til den yngre generation?

Der er ikke nogen tommelfingerregel, der kan besvare dette spørgsmål, da svaret altid beror på den enkeltes individuelle forhold. Nogle er klar til at forære alt det, de har oparbejdet, mens andre skal beholde større eller mindre formuer for at have et komfortabelt liv efterfølgende. Sker generationsskiftet først ved dødsfald, er situationen anderledes – i så fald er det naturligvis hele formuen, der skal generationsskiftes.

Til hvem skal generationsskiftet ske?

Ved generationsskifte af driften af en virksomhed er det ofte en ”kronprinsesse” eller ”kronprins”, der er i fokus for generationsskiftet.

Ved de formuemæssige generationsskifter er fokus typisk bredere. De fleste forældre har et ønske om at tilgodese deres børn i lige forhold. Da der oftest ikke følger nogen indflydelse med, gennemføres de fleste formuegenerationsskifter ved, at alle børn deltager i samme omfang, medmindre der foreligger særlige forhold for et eller flere børn. Uanset dette udgangspunkt er det et punkt, den ældre generation må forholde sig til. Det kunne jo være, at et af børnene i særligt omfang skulle tilgodeses, fordi driften også generationsskiftes til denne.

Hvornår og hvordan skal generationsskiftet gennemføres?

Besvarelsen af dette spørgsmål er ofte meget personafhængig. I praksis opleves det sådan, at en række personer motiveres mest ved, at de også har en tilstrækkelig del af virksomheden. Den ældre generation skal derfor gøre op med sig selv, hvornår man er så afklaret, at man er rede til at give slip på en del af formuen. Ofte har generationsskiftemodtageren også en række overvejelser. Er ens børn for unge til at få en formue, skal formuen være fri, og hvis der skal sættes begrænsninger, hvilken karakter skal disse have?

Vilkårene for et generationsskifte kan skrues sammen på rigtig mange måder. At overdrage en formue kræver bl.a. stillingtagen til opgørelse af formuen, om der er skatter og afgifter forbundet med overdragelsen, og hvordan overdragelsen skal finansieres.

Hvis der er tale om et almindeligt formuegenerationsskifte, erlægges der sjældent nogen modydelse for formuen – i hvert fald på sigt. På et eller andet tidspunkt vil det derfor ofte koste en bo- eller gaveafgift, som skal finansieres. I en række formuegenerationsskifter kan generationsskiftet gennemføres med såkaldt skatteretlig succession, hvilket betyder, at det kan ske, uden overdragelsen udløser skat hos overdrageren. Prisen herfor er, at erhverver indtræder i overdragers skattemæssige stilling. For at få overblik over omfanget af denne forpligtelse, må avancer m.v. opgøres.

Prissætningen af formuen og berigtigelsen af købesummen for denne er de to yderligere elementer, der skal tages stilling til. Ofte er der interesse i at sikre en prissætning, der ikke er højere end højest nødvendig, da en højere pris resulterer dels i en eventuelt højere beskatning og en højere bo- eller gaveafgift. Finansieringsmæssigt er der ofte en interesse i at undgå fremmedfinansiering og i stedet sælgerfinansiere i den udstrækning, det nu er muligt.

Den generationsskiftede formue skal ofte risikoafgrænses. Dels sker der typisk risikoafgrænsning i forhold til den, man generationsskifter til. Ofte indsætter man en særejeklausul på den formue, man overdrager – fra den ene til den anden - sådan at modtageren ved separation og skilsmisse kan opretholde og beholde sin formue.

Der risikoafgrænses også ofte i forhold til overdrager. Hvis overdragelsen er sælgerfinansieret, hvordan skal den så håndteres ved dødsfald? Har alle andre familiemedlemmer fået det, de skulle have, set i forhold til den, man har generationsskiftet til m.v.? Ofte vil der derfor være behov for at udarbejde et testamente, der regulerer disse forhold nærmere.

Kontakt DAHL

Et formuegenerationsskifte medfører stillingtagen til mange faktorer og parametre. Et formuegenerationsskifte gennemføres som udgangspunkt kun en enkelt gang - naturligvis afhængig af, hvor stor en del af formuen der overføres. DAHLs afdeling for skat, selskabsret og private client har både erfaring og kompetence med formuegenerationsskifter. Afdækning af muligheder og risici samt optimering af situationen kan ske via den pågældende afdeling. Har du spørgsmål, er du velkommen til at kontakte en af vores eksperter.